今年前三个月，高达4.55万亿之巨的银行放贷，究竟投向了哪里？从本刊记者调查的情况来看，除了房地产商外，大多数民营企业都感觉没有受惠于宽松的信贷政策。更多的中小企业感受到的是贷款审核更严格了，受到银行的歧视更严重了。

经济危机来临后，占主导地位的国有大银行更加偏爱血统相同的国有大企业。并购贷款政策的出台，在客观上更是助推着这种偏爱，也加剧着对民营企业的歧视。除了血统因素，国有企业多数规模大，拥有家底殷实的固定资产，是他们受宠于银行的关键因素。

近年来，政府在解决中小企业贷款难问题上的政策宣示不可谓不多，而对于政府的号召，银行也不可谓不重视，甚至银行家们都可以拿出一长串“漂亮”的统计数字来证明他们的贷款确实已在向中小企业倾斜。可是，如果深入微观层面，我们会发现，政策的“春风雨露”很难滋润到众多的中小企业。对大多数中小企业来讲，这种感觉就像是“望梅止渴”。以至于中国银监会副主席王兆星都忍不住拍案，指示银行“要多跟个体户、小企业经营主们多打交道，少傍大款”。

为什么宏观的政策导向与微观的金融操作差距会如此之大？下面是某服装企业老板所讲述的贷款难。这家企业的年销售额有几个亿，主攻内销市场，经营状况良好，并且是其细分市场的龙头企业。其与银行打交道的痛苦经历，其揭示的中小企业贷款难的症结，应该具有相当的代表性。

国家4万亿投资，今年一季度银行又放出4万多亿的贷款，看着轰轰烈烈，可是我们一分钱都拿不到。我的切身感受是，现在中小企业从银行贷款要比经济危机以前更加艰难。国家支持中小企业的政策是好的，政府的号召力度也非常大，但具体到商业层面的落实，商业银行和担保公司却没有内在驱动力来执行。他们只愿意做完全没有风险的生意。

政府倡导解决中小企业贷款难也有几年了，各家银行也会有相关的新产品出来，但多数只停留在“样板工程”的意义上。我们密切接触的银行有工商银行、交通银行、某外资银行以及区域内的两家银行。两年以前，交通银行首推知识产权抵押贷款，当时媒体曝光率很高。我们拿商标在交通银行贷款1000万元。一年后，给我们做担保的担保公司不愿意干了，提出许多让我们难以接受的条件。他们其实是在找借口，说自己只是陪银行玩一下而已。

工商银行针对中小企业也有产品创新，推出了在国内非常领先的应收账款抵押贷款。我们的产品在沃尔玛超市，一年有几千万元人民币的销售额。沃尔玛有90天的付款周期。去年下半年，工商银行给我们做了应付账款的贷款。这是一笔过桥贷款，银行给我们贷几百万，沃尔玛付款时直接付给工商银行。现在我们在沃尔玛超市的销售额增加了，工商银行却不同意给我们增加贷款额度。听说是工商银行的的上层领导不支持扩大该项业务。

在工商银行、交通银行这些大银行眼里，我们是小客户，做起来繁琐，入不了他们的“法眼”。他们更愿意跟大客户接触，更愿意给“铁（路）、公（路）、机（场）”这些动辄上亿的大项目贷款。在那些项目上，银行争抢得很厉害。

作为行业的一个领头羊，我们受经济危机的冲击不是特别大。相反，我们的市场销售规模远远超过了我们的融资规模。可是这几家银行的贷款满足不了我们的资金缺口。我们服装行业有很明显的投入期和回款期。在投入期，需要大量的资金。投入期一般不超过6个月，我们需要的就是短期贷款。我们自己做设计、做研发，生产主要是外包的，属于典型的轻资产模式。我们的优势是做品牌。企业做了15年，已经有稳定的加盟商和百货公司的渠道，今年计划推3个新品牌，还打算代理一个意大利品牌。这个意大利品牌，我们能进上百家的百货公司渠道，现在只打算进8家，因为资金跟不上。现在没那么多的钱，我们只好少开店铺，少扩张，慢慢滚动发展。